德國進口HO-Matic AG全系列41050.000.000

Interact Analysis 于12月2日發布了最新版全球減速電機與工業重型減速機市場報告（第三版）。該報告涵蓋一般工業用途的成品減速電機和齒輪箱，包含輕型、重型以及行星減速機，不包含精密減速機和齒輪零部件。本版更新發現，在全球宏觀經濟不確定性的背景下，市場趨勢的波動與往年相比更加明顯。以下我們將簡述本次更新中的三點主要發現。

　　各區域市場增長趨勢各不相同

　　全球來看，2021年和2022年減速機銷售額恢復強勁，據測算，同比增速分別為16.1%和7.2%。2023年預計受到全球宏觀經濟降溫和市場需求疲軟影響，減速機市場規模將下降0.9%，2024-2027年在波動中逐步恢復增長。

　　價格方面，全球減速機平均售價已連續兩年大幅上漲，但預計2023年也將開始回落。盡管全球整體市場趨勢如此，但根據我們的預測，各地區表現將各不相同。

　　（我們的報告將全球市場定義為四個主要地區，即美洲、亞太（不包括日本）、歐洲、中東和非洲（EMEA）以及日本）

• 亞太地區（不含日本）

　　亞太地區（不含日本）預計是將在2023年實現整體銷售額增長的地區，預估同比增速3.9%，這主要是來自中國市場的恢復。然而，回升的幅度不會過大——疫情下低迷的市場環境和不確定性對中國內需帶來了較大沖擊。

• 歐洲、中東和非洲（EMEA）

　　歐洲、中東和非洲（EMEA）則預計是2023將產生價格上漲的地區，預估漲幅為1.8%。

　　但同時，EMEA地區銷量或將下跌5.7%，在四大地區中降幅最大，主要是歐洲能源危機抑制了尤其是來自高耗能行業的需求。總體而言，EMEA地區的工業減速機產品市場規模預計將在2023年同比下降4%。

• 各地區預計市場增速

　　2021~2027年，亞太（不含日本）市場預計增速最高，CAGR達到4.5%，主要的驅動因素來自新興亞洲國家制造業的高增速，以及工業自動化步伐的加快。

　　美洲市場預測CAGR為4.1%，主要來自美國等幾個大體量、表現穩定的經濟體的推動。日本和 EMEA的預測CAGR分別為3.9%和3.8%，不及市場平均。

　　全球平均售價預計在連續兩年飆升后回落

　　全球減速機市場漲價態勢自 2021年開始，2022年仍在持續。今年價格漲幅甚至普遍超過2021年，各細分產品預計平均售價上漲皆在8%-9%之間，主要受到原材料成本上漲的影響。

　　自2021年起，全球海運運費和金屬原材料價格飆升，在2022年上半年居高不下。除此之外，歐洲能源成本上升和美國的供應鏈問題也是推動地區性價格上漲的關鍵因素。根據我們的調研，由于成本上升，許多工業減速機/減速電機供應商自去年開始不得不多次宣布提價。

　　2022年下半年起，成本壓力開始逐漸緩解。截至11月，全球銅價和集裝箱運價指數均已回落至2021年1月水平。考慮到2023年市場需求降溫，原材料和運輸成本預計很難再現今年的高位。不過，歐洲的能源價格上漲仍將對成本產生一定壓力。

　　整體而言，我們預計2023年全球工業減速機的平均售價將小幅下降1%。長期來看，當宏觀環境和上游價格趨于穩定后，我們認為價格走勢將回歸正常，減速機廠商之間激烈的市場競爭將導致價格逐步回落。

　　自動化和能源相關行業預計表現良好

　　對減速機產品的需求取決于下業自身的發展情況。

　　到2027年，我們預計倉儲物流、能源、采礦業和輸送機制造行業將成為對減速機需求增長最快的三個終端行業。在能源短缺和金屬價格創歷史新高的推動下，采礦業和電力行業在2022年出現飆升，預計高景氣度將持續到2023年。而由于各國節能減排等目標的影響，其他重工業行業的需求或將相對疲軟。

　　輕型減速機的下業中，倉儲物流行業的需求預計將增長強勁，加速的工廠自動化進程也將推動對物料搬運輸送機的需求。

　　分產品類型來看，到2027年，輕型和重型減速機的預測復合年增長率分別為4.4%和3.4%，行星減速機的預測CAGR達到4.6%，主要受到下游增長較快的風力渦輪機行業的推動。

12月14日，證券時報記者從當日舉行的2022高工機器人年會獲悉，2022年汽車工業復蘇，鋰電、光伏等新能源行業突飛猛進，中國工業機器人行業整體銷量有望突破30萬臺。

　　展望2023年，中國工業機器人市場整體增速預期為20%至25%，新能源行業仍然是最大驅動力。

　　工業機器人銷量

　　或突破30萬臺

　　在復雜的經濟環境下，中國工業機器人市場增速較上年有所下滑，但銷量仍將突破30萬臺。

　　12月14日，高工機器人董事長張小飛博士在年會上介紹，預計2022年中國工業機器人整體銷量將達30.3萬臺，估算較上年度的26.13萬臺增長約16%，較上年近54%的全年增速有較大下滑。國產企業工業機器人銷量達13.2萬臺，同比增速高于行業整體水平，國產企業市占率保持在約40%的水平。

　　從趨勢來看，今年工業機器人整體銷售水平呈低開平走趨勢。今年個月，中國工業機器人產量36.26萬套，同比下降3.2%，不過10月份產量3.9萬套，同比增速達14.4%，明顯好于全年平均水平。高工機器人解讀稱，上半年區域性與供應鏈緊張，導致機器人出現交付問題，不過下游采購預算仍保留較大空間，供應鏈問題解決后，需求端有望拉升。

　　從業來看，過往，汽車、3C行業對工業機器人的需求占比接近60%，今年新能源行業成為最大的需求拉力，鋰電、光伏，以及以新能源汽車為主的汽車整車行業需求增速上行。此外，半導體、物流倉儲等領域需求也有一定增長。傳統的主力下游3C行業明顯下行，金屬加工、家電、食品飲料等行業需求增速也有所下滑。

　　與下游市場變化相對應，在汽車、新能源市場的牽引下，各類大負載機器人需求增長。今年上半年中大負載六軸機器人突破30%，高速度、大負載的SCARA機器人需求也有所增長。而因3C行業下行等因素的影響，小六軸機器人市場同比下滑明顯；并聯機器人市場則遭食品飲料、日化行業拖累。

　　高工機器人提示，當前國外機器人企業在供應鏈方面存在小缺口，導致交期拉長，國產汽車主機廠也在尋求供應鏈的安全，在當下時間點可能會接納國產重載機器人，國產重載機器人迎來短暫窗口期。目前，埃斯頓、埃夫特等國內廠商已推出了130kg以上的重負載新品，參與大負載機器人領域競爭。

　　明年行業增速仍超20%

　　展望來年，高工機器人預計2023年中國工業機器人市場增速在20%至25%左右。高工機器人表示，這一預期綜合了今年各家機器人訂單積壓情況以及對下業的需求判斷，行業整體復蘇式的“大爆發"已經漸行漸遠。

　　從下游需求來看，新能源行業仍然是行業最大的增量來源，對工業機器人的需求占比有望突破20%。高工機器人認為，除了新能源汽車、動力電池、光伏以外，儲能電池行業的發力有望進一步增加新能源行業的厚度。

　　設備制造商利元亨研究院院長杜義賢博士亦認可這一判斷。他指出，目前光伏行業整體人力成本高，智能化程度低，在電池片制造環節，倉儲物流及分揀包裝環節亟待智能化升級，在硅棒機及切片工廠仍存在大量的人力車運輸。在鋰電行業，雖然產能已逐步進入高峰，但是高品質是市場的核心訴求，提高設備自動化、無人化是降本增效的必要前提。

　　杜義賢預計，到2025年，鋰電行業對移動機器人的需求預計將超過2.5萬臺，2021年至2025年復合增長率將超過38%。

　　工業機器人制造商埃斯頓（002747）的機器人事業部副總經理呂健介紹，近兩年3C、新能源兩行業規模的消漲非常明顯。針對市場變化，公司已推出款光伏專用機器人，并推出大負載機器人進軍鋰電池行業。目前，公司光伏專用機器人累計銷量已突破萬臺，覆蓋全球90%以上的光伏組件用戶。

　　市場格局方面，與會企業預計行業馬太效應將增強，國產品牌滲透率將有提升。

　　高工機器人產業研究所（GGII）分析，中國工業機器人市場領域重新形成“一超多強"的競爭格局，2023年國產工業機器人年銷量破2萬臺的廠商將至少達到2家，年銷量破萬臺的國產廠商數量將達到5家，市場集中度進一步提升。埃斯頓方面預計，國產機器人前三的市占率有望達到18%左右。此外，細分領域協作機器人市場格局有望產生較大變化，3家頭部公司或在2023年實現上市，前三的企業整體市占率或提升至50%以上。

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